华润有巢: 中原基金华润有巢租出住房阻塞式基础步调证券投资基金基金居品尊府纲领更新

 中原基金华润有巢租出住房阻塞式基础步调证券投资基金                   基金居品尊府纲领更新                                  编制日历：2024年11月12日                   送出日历：2024年11月13日         本纲领提供本基金的伏击信息，是招募表露书的一部分。         作出投资决定前，请阅读完好的招募表露书等销售文献。 一、居品好像 基金简称       中原基金华润有巢 REIT     基金代码      508077                                        上海浦东发展银行股份 基金治理东说念主      中原基金治理有限公司        基金托管东说念主                                        有限公司                              上市交往所及上   上海证券交往所 基金左券收效日    2022-11-18                              市日历       2022-12-09 基金类型       其他类型              交往币种      东说念主民币 运作方式       阻塞式               怒放频率      阻塞期为 67 年                              脱手担任本基金 基金司理       李兮                基金司理的日历                              证券从业日历    2017-08-31                              脱手担任本基金 基金司理       吴耀文               基金司理的日历                              证券从业日历    2022-10-10                              脱手担任本基金 基金司理       苗晓霖               基金司理的日历                              证券从业日历    2021-06-30 场内简称       华润有巢 扩位简称       中原基金华润有巢 REIT            外部运营治理机构：有巢住房租出（深圳）有限公司            原始权益东说念主：有巢住房租出（深圳）有限公司 其他            政策配售比例：60%            原始权益东说念主过甚关联方配售比例：34% （二）标的基础步调阵势情况  本基金拟抓有的基础步调阵势包括有巢泗泾阵势和有巢东部经开区阵势，具体情况如下 表：                         表：阵势好像         基础步调阵势包括 2 个子阵势：有巢泗泾阵势和有巢东部经开区阵势                        子阵势 1        子阵势称呼     有巢泗泾阵势         场所地      上海市松江区                  东邻上海科达传动系统有限公司，南临泗博路，西临泗联路，        钞票范围                  北临查袋泾       建立内容和规模    地盘面积 20,166.70 平常米，总建筑面积 55,136.87 平常米                  开工时候：2019 年 5 月        开结束时候                  结束时候：2021 年 2 月   决算总投资（万元）      39,227.03       评估值（万元）    58,100.00（评估基准日 2023 年 12 月 31 日）        运营肇始时候    2021 年 3 月                  阵势权属起止时候：2018 年 12 月 3 日至 2088 年 12 月 2 日 阵势权属起止时候及剩余年限                  剩余年限：约 64 年（自 2024 年 9 月 30 日起算）                              子阵势 2        子阵势称呼     有巢东部经开区阵势         场所地      上海市松江区                  东邻松江区新桥消防营救站，南临书林路，西邻新松江置业        钞票范围       建立内容和规模    地盘面积为 28,224.30 平常米，总建筑面积 66,334 平常米                  开工时候：2019 年 5 月        开结束时候                  结束时候：2021 年 3 月   决算总投资（万元）      51,962.94       评估值（万元）    53,600.00（评估基准日 2023 年 12 月 31 日）        运营肇始时候    2021 年 4 月                  阵势权属起止时候：2018 年 10 月 18 日至 2088 年 10 月 17 日 阵势权属起止时候及剩余年限                  剩余年限：约 64 年（自 2024 年 9 月 30 日起算）   基金首发招募表露书出具日基础步调阵势近三年及一期的策划情况如下：   有巢泗泾阵势：                  表：有巢泗泾阵势历史收益情况                                                                  单元：万元          阵势          2022 年 1-6 月          2021 年       2020 年   2019 年 商业收入                          1,710.97       1,949.17 息税摊销折旧前利润（EBITDA）             1,204.45       1,288.29 尚未插足运营阶段 净利润                             246.58         136.09   有巢东部经开区阵势：                 表：有巢东部经开区阵势历史收益情况                                                                  单元：万元           阵势          2022 年 1-6 月         2021 年       2020 年   2019 年 商业收入                            1,693.93    1,932.73                                                         尚未插足运营阶段 息税摊销折旧前利润（EBITDA）               1,148.24    1,286.88 净利润                  150.16  -195.29   阐发谢意梁行出具的评估文书，有巢泗泾阵势于 2023 年 12 月 31 日之阛阓价值为东说念主民 币 5.81 亿元，阛阓价值单价为 10,537 元/平常米；有巢东部经开区阵势于 2023 年 12 月 31 日之阛阓价值为东说念主民币 5.36 亿元，阛阓价值单价为 8,080 元/平常米。两个阵势预料评估值    戒指 2024 年 9 月 30 日基础步调阵势全体财务盘算推算如下：                             表：基础步调阵势伏击财务盘算推算                                                                               单元：元    阵势       2024 年 7-9 月 2024 年 4-6 月 2024 年 1-3 月 2023 年度            11 月 18 日至 2022                                                                        年 12 月 31 日） 商业收入        19,874,470.78 19,549,002.36 19,361,816.74 77,489,916.30     7,675,333.30 商业成本        12,097,275.21 12,094,752.77 12,543,920.48 50,490,261.77     5,464,544.88 息税折旧摊销 前利润率（%）   数据开首：中原基金华润有巢 REIT 2023 年年报及 2024 年 1 季报、2 季报、3 季报。    阐发《中原基金华润有巢租出住房阻塞式基础步调证券投资基金 2023 年年度文书》，基 础步调基金 2023 年度现款流情况如下：                                表：可供分配金额及分配率                                                                               单元：元                 阵势                               2023 年度本色数 可供分配金额                                                           60,761,363.43 分配率                                                                      4.92%    注：2023 年度现款流分配率=文书期内可供分配金额/可参考公允价值净值，可参考公    允价值净值=期末基金吞并财务报表净钞票-期末基础步调阵势钞票波及科主意账面价    值+期末基础步调阵势钞票评估价值。    二、基金投资与净值发扬    (一) 投资标的与投资策略               本基金主要投资于基础步调钞票支撑证券沿途份额，并取得基础步调阵势 投资标的          十足所有权或策划职权。通过主动的投资治理和运营治理，力图为基金份               额抓有东说念主提供平定的收益分配。               本基金存续期内按照《基金左券》的商定以80%以上基金钞票投资于租出               住房类基础步调钞票支撑专项筹画，并将优先投资于以有巢住房租出（深               圳）有限公司或其关联方领有或保举的租出住房基础步调阵势为投资标的 投资范围          的钞票支撑专项筹画，并抓有钞票支撑专项筹画的沿途钞票支撑证券份额，               从而取得基础步调阵势十足所有权或策划职权。本基金的其余基金钞票应               当照章投资于利率债（国债、政策性金融债、央行单子）、AAA级信用债               （企业债、公司债、金融债、中期单子、短期融资券、超短期融资债券、          公拓荒行的次级债、可分离交往可转债的纯债部分）或货币阛阓器具（债          券回购、银行进款、同行存单等）以及法律法例或中国证监会允许基础设          施证券投资基金投资的其他金融器具。          本基金不投资于股票等权益类钞票，也不投资于可调遣债券（可分离交往          可转债的纯债部分之外）、可交换债券。          本基金的投资策略包括钞票支撑证券投资策略与固定收益投资策略。其中， 主要投资策略   钞票支撑证券投资策略包括脱手投资策略、扩募收购策略、钞票出售及处          置策略、融资策略、运营策略、权属到期后的安排。 事迹比较基准   本基金暂不行立事迹比较基准。          本基金在存续期内主要投资于基础步调钞票支撑证券沿途份额，以得回基          础步调运营收益并承担基础步调阵势价钱波动，因此与股票型基金、债券 风险收益特征   型基金和货币阛阓基金等老例证券投资基金有不同的风险收益特征。一般          阛阓情况下，本基金预期风险和收益高于债券型基金和货币阛阓基金，低          于股票型基金。   注：投资者请肃穆阅读《招募表露书》“基金的投资”章节了解详备情况。 (二) 投资组联合产树立图表/区域树立图表 投资组联合产树立图表 注：①图示比例为如期文书期末除基础步调钞票支撑证券之外的基金投资组联合产树立情况。 ②本基金通过基础步调钞票支撑证券取得的基础步调阵势公司的运营财务数据详见如期报 告。 (三) 自基金左券收效以来基金每年的净值增长率及与同期事迹比较基准的比较   图 暂无。 三、投本钱基金波及的用度 （一） 基金销售关系用度   本基金为阻塞式基金，无申购赎回机制，不收取申购费/赎回费。场内交往用度以证券   公司本色收取为准。 （二）基金运作关系用度  以下用度将从基金钞票中扣除： 用度类别           收费方式/年费率                    收费方        本基金的基金治理费包括固定治理费和浮动        治理费：        固定治理费按已暴露的前一个估值日的基金        钞票净值为基数（首个估值日及首个估值日        之前，以基金召募资金规模为基数），按照        费和筹画治理东说念专揽理费两部分，年费率离别                                        基金治理东说念主、筹画治理东说念主和运 治理费    为 0.08%和 0.02%。                                            营治理机构        浮动治理费包含 C1 和 C2 两个部分：C1 按        照阵势公司运营收入的一定比例计提，该比        例 2022 年取 13.74%，2023 年 及以 后取        净收益差额的 20%计提，C2 仅在本色运营净        收益高于标的运营净收益时计提。浮动治理        费由运营治理机构收取。        按已暴露的前一个估值日的基金钞票净值的 托管费    0.01%年费率计提（首个估值日及首个估值日             基金托管东说念主        之前，以基金召募资金规模为基数）         。 审计用度   年用度金额（元） 270,000.00                管帐师事务所 信息暴露        年用度金额（元） 120,000.00                端正暴露报刊 费        基金左券收效后与本基金关系的讼师费、基        金份额抓有东说念主大会用度等不错在基金财产中 其他用度   列支的其他用度按照国度联系端正和《基金                关系劳动机构        左券》商定在基金财产中列支。用度类别详        见本基金基金左券及招募表露书或其更新。  注：①本基金交往证券、基金等产生的用度和税负，按本色发生额从基金钞票扣除。基  金治理东说念主、筹画治理东说念主和运营治理机构在本基金存续本领所产生的治理用度由基金治理  东说念主通过基金治理费长入从本基金财产中列支，关系主体用度的具体出入情况详见如期报  告。  ②治理费、托管费为最新左券费率。  ③审计用度、信息暴露用度为由基金全体承担的年用度金额，非单个份额类别用度。上  表年用度金额为居品尊府纲领更新编制日场所年度确往常度脱手预估年用度金额，非实  际产生用度金额，本色由基金钞票承担的审计费和信息暴露费可能与预估值存在各异，  最终本色金额以基金如期文书暴露为准。   四、风险揭示与伏击领导 （一）风险揭示   本基金不提供任何保证。投资者可能赔本投本钱金。   投资有风险，投资者购买基金时应肃穆阅读本基金的《招募表露书》等销售文献。   公开召募基础步调证券投资基金（以下简称基础步调基金）遴选“公募基金+基础 步调钞票支撑证券”的居品结构，主要特色如下：一是基础步调基金与投资股票或债券 的公募基金具有不同的风险收益特征，基础步调基金 80%以上基金钞票投资于基础设 施钞票支撑证券，并抓有其沿途份额，基金通过基础步调钞票支撑证券抓有基础步调项 目公司沿途股权，通过钞票支撑证券和阵势公司等载体取得基础步调阵势十足所有权； 二是基础步调基金以得回基础步调阵势收费等平定现款流为主要主意，收益分配比例不 低于吞并后基金年度可供分配金额的 90%；三是基础步调基金遴选阻塞式运作，不开 放申购与赎回，在证券交往所上市，场外份额抓有东说念主需将基金份额转托管至场内才可卖 出或报告预受要约。本基金与股票型基金、羼杂型基金和债券型基金等有不同的风险收 益特征，本基金的预期风险和收益高于债券型基金和货币阛阓基金，低于股票型基金。 本基金需承担投资基础步调阵势因投资环境、投资标的以及阛阓轨制等各异带来的独到 风险。   投资基础步调基金可能濒临以下风险，包括但不限于：   本基金大部分钞票投资于特定类型的基础步调阵势，具有权益属性。受经济环境、 运营治理、管帐政策及不可抗力等身分影响，基础步调阵势阛阓价值、基金净值可能发 生波动，从而引起基金价钱出现波动。同期，本基金在上海证券交往所上市，也可能因 为阛阓供求关系等身分而濒临交往价钱大幅波动的风险。   本基金可能濒临的与基础步调阵势关系的风险包括：产业政策及行业治理风险、土 地使用政策风险、基础步调证券投资基金政策风险、租出住房税收优惠政策无法连续适 用导致现款流着落的风险、阛阓风险、收入开首都集度较高的风险、运营风险、贬责风 险、房钱调整风险、佃户准入尺度风险、佃户践约风险、评估风险、钞票爱戴及本钱性 支拨风险、现款流量度风险、鼓吹借债带来的现款流波动风险、运营治理机构的履职风 险、阛阓供需及竞争性阵势风险、关联交往及利益冲破风险、有时事件、安全坐褥事故 及不可抗力给基础步调阵势变成的风险等。   具体风险揭示详见本基金招募表露书。 （二）伏击领导    中国证监会对本基金召募的注册或核准，并不标明其对本基金的价值和收益作出实  质性判断或保证，也不标明投资于本基金莫得风险。    基金治理东说念主依照恪称遭殃、赤诚信用、严慎勉力的原则治理和应用基金财产，但不  保证基金一定盈利，也不保证最低收益。    基金的过往事迹不代表畴昔发扬。    基金投资者自依基金左券取得基金份额，即成为基金份额抓有东说念主和基金左券确当事  东说念主。    基金居品尊府纲领信息发生紧要变更的，基金治理东说念主将在三个职责日内更新，其他  信息发生变更的，基金治理东说念主每年更新一次。因此，本文献内容比拟基金的本色情况可  能存在一定的滞后，如需实时、准确得回基金的关系信息，敬请同期拯救基金治理东说念主发  布的关系临时公告等。    基金投资东说念主请肃穆阅读基金左券的争议处理关系章节，充分了解本基金争议处理的  关系事项。 五、其他尊府查询方式    以下尊府详见基金治理东说念主网站www.ChinaAMC.com 400-818-6666：